中國證監會2020年系統工作會議指出，要以科技監管為支撐，進一步增強監管效能。發展監管科技、提高監管效能成為金融監管部門的年度重點工作之一。積極發展監管科技有助于緩解金融市場快速發展導致的監管人員、監管資源投入不足的問題，有效提升監管質效，從而推動金融科技和金融數字化更快、更好發展。同時，發展監管科技可以促進友好型監管，讓監管更有溫度、更受歡迎。

    金融科技朝金融數字化快速邁進

    在“ABCD”（人工智能、區塊鏈、云計算、大數據）等數字科技技術的驅動下，在移動互聯網、物聯網等信息連接方式的支撐下，我國金融科技發展浪潮迭起，金融產品、經營模式、業務流程不斷創新、改造與變革，金融行業正在經歷快速的代際變革。

    金融科技快速發展提高了金融數字化水平，有助于推進金融供給側結構性改革，轉變金融服務方式，助力金融加大對實體經濟重點領域和薄弱環節的支持，更好地實現風險防控和服務實體經濟的高水平均衡。在風險管理方面，大數據風控豐富了金融機構的手段和工具，有效提高風控效率；在客戶營銷方面，智能化精準營銷幫助金融機構更精準觸達三農、小微企業，強化服務質效；在資產管理方面，區塊鏈技術被運用于資產證券化底層管理，加強了產品的透明度、提高了發行效率、降低了管理風險；在投資研究方面，人工智能與“另類數據”的結合，推動投研結果更精細化、前瞻化。

    證券行業是運用金融科技實現金融數字化的排頭兵和先行者。利用人工智能技術實現的證券客戶精準營銷以及投資者適當性管理，在大數據的基礎上運用現代投資組合理論實現的智能投顧，基于機器學習整合與關聯海量信息、研究成果的智能投研等創新產品不斷推出。經過多年發展，數字科技已經從證券行業科技化的工具變成了某些證券業務開展的組成部分。

    輔助監管分類施策實現精準拆彈

    金融科技的快速發展在改善金融服務的同時，也使得一部分金融業務的邊界趨近模糊，金融風險的傳導借助科技手段突破了時空限制，給金融穩定、金融監管帶來了新挑戰。理想的狀況是，監管科技與金融科技良性互動。金融監管部門通過積極發展監管科技，對金融科技發展帶來的新問題和新挑戰給予適時、有效地回應。

    在信息披露方面，監管科技可以實現數據報送的真實、高效，可以提高信息披露的質量，減少信息不透明度，從而降低市場的信息不對稱水平，有助于促進金融科技在資產定價、市場風控、投資配置等領域的創新。

    在風險控制方面，監管科技可以通過事件捕捉、誘因監測、概率分析等方式量化風險，實現風險的監測、識別，并提出合理處置對策，從而有效防范金融業務和資本市場業務、互聯網金融、地方類金融等活動帶來的風險，輔助監管分類施策、實現“精準拆彈”。

    在監管實施方面，監管科技可以在打擊各類金融市場違法違規行為以及監測可疑金融主體時提高稽核查處的效率，也給予市場合理預期，促進良性金融市場環境的構建。

    在促進創新方面，監管科技可以前置在金融活動中，通過明確金融創新標準、改善金融業務流程、設置風險控制機制等方式，支持金融科技創新、優化金融產品供給。

    發展監管科技可以促進友好型監管，“讓監管更有溫度、更受歡迎”。正因如此，2019年9月，國際清算銀行研究提出了“嵌入式監管”的概念——借助區塊鏈和分布式賬本技術，監管機構、被監管機構共同上鏈，監管機構利用機器學習和人工智能技術實現自動化行業監管。“嵌入式監管”可以大大降低檢查和分發數據的成本、進一步改善被監管機構的信息保密，提高了監管的效能。

    推進監管科技建設

    在金融科技快速發展的背景下，中國金融監管部門堅持“技術中性”原則，積極發展監管科技。2017年，人民銀行成立金融科技委員會，強化監管科技（RegTech）應用實踐，積極利用大數據、人工智能、云計算等技術豐富金融監管手段，提升跨行業、跨市場交叉性金融風險的甄別、防范和化解能力。2019年的《金融科技（FinTech）發展規劃（2019-2021年）》對發展監管科技進行了頂層設計，要求“運用數字化監管協議、智能風控平臺等監管科技手段，推動金融監管模式由事后監管向事前、事中監管轉變，有效解決信息不對稱問題，消除信息壁壘，緩解監管時滯，提升金融監管效率。”

    證監會近年來積極推進監管系統信息化和監管科技建設。2018年5月，為實現借助科技能力提升金融監管水平，證監會組建了科技監管專家咨詢委員會，專門聘請兩院院士、高校學者以及企業專家擔任咨詢專家。2018年8月，證監會發布《中國證監會監管科技總體建設方案》，完成了證券業監管科技的頂層設計，明確了監管科技1.0、2.0、3.0各類信息化建設工作需求和工作內容。2019年12月，證監會首設科技監管局，將監管科技落實到組織人員層面。

    2020年的證監會系統工作會議對監管科技（科技監管）的工作安排也再次體現了證監會對于應用數字科技完善監管體系的重視。會議特別提出積極探索區塊鏈等創新金融科技的應用，開啟了區塊鏈技術運用于監管科技的大門。

    從金融演進的歷史來看，金融科技和監管科技相伴而行、攜手共進是未來發展的主要趨勢。只要始終堅持行穩致遠、守正出新的理念，不斷提升行業數字化、智能化、科技化水平，我國的金融科技和監管科技將會持續引領國際，并且促進金融業持續、高質量發展。