【證券日報】

    上半年GDP同比增長2.5% 工業(yè)經(jīng)濟呈企穩(wěn)回升態(tài)勢

    7月15日，在國務院新聞辦舉行的2022年上半年國民經(jīng)濟運行情況新聞發(fā)布會上，國家統(tǒng)計局新聞發(fā)言人、國民經(jīng)濟綜合統(tǒng)計司司長付凌暉表示，初步核算，上半年國內(nèi)生產(chǎn)總值562642億元，按不變價格計算，同比增長2.5%。其中，二季度國內(nèi)生產(chǎn)總值292464億元，同比增長0.4%。

    中國民生銀行首席經(jīng)濟學家溫彬?qū)Α蹲C券日報》記者表示，從上半年經(jīng)濟數(shù)據(jù)來看，當前高效統(tǒng)籌疫情防控和經(jīng)濟社會發(fā)展成效不斷顯現(xiàn)，復工復產(chǎn)進程加快，積壓需求集中釋放，政策效應持續(xù)發(fā)揮。

    煤炭市場供需兩旺 14家煤企預計上半年凈利翻倍

    同花順iFinD數(shù)據(jù)顯示，截至7月15日，有25家煤炭企業(yè)發(fā)布了半年度業(yè)績預告，其中22家上半年凈利均實現(xiàn)增長，其中同比增幅超過100%的有14家。

    中國人民大學國際貨幣所研究員陳佳接受《證券日報》記者采訪時表示：“今年上半年，在煤炭行業(yè)供需兩旺、價格高位運行的背景下，企業(yè)業(yè)績增長在意料之中。”

    外資近30日調(diào)研公司家數(shù)同比增逾五成 六大行業(yè)受青睞

    隨著A股市場逐步震蕩回升，近期外資機構(gòu)加大了對A股上市公司的調(diào)研力度。同花順數(shù)據(jù)顯示，近30日內(nèi)863家A股上市公司接待了包括基金公司、證券公司、陽光私募、保險公司、海外機構(gòu)及QFII等機構(gòu)調(diào)研，其中，340家上市公司被海外機構(gòu)和QFII等外資機構(gòu)走訪調(diào)研，與2021年同期調(diào)研的225家公司相比，同比增長51.11%。

    從單家公司來看，上述340家公司中，有55家公司期間累計接受10家及以上外資機構(gòu)集體調(diào)研；奧普特、埃斯頓、朗新科技等3家公司期間均受到90家以上外資機構(gòu)扎堆調(diào)研。

    【證券時報】

    區(qū)域乳企密集IPO 募資擴產(chǎn)尋求差異化布局

    7月5日，認養(yǎng)一頭牛控股集團股份有限公司（簡稱“認養(yǎng)一頭牛”）預披露招股書，擬沖刺上證主板。新銳乳業(yè)品牌瞄準A股上市，讓巨頭林立的國內(nèi)乳業(yè)市場再起波瀾。

    值得注意的是，今年奔走在首次公開發(fā)行（IPO）路上的乳企并非孤例。今年5月陽光乳業(yè)上市，緊隨其后，認養(yǎng)一頭牛、澳亞集團、菊樂股份、騎士乳業(yè)已在IPO排隊之中。但上市之路并非坦途，紅星美羚、美廬生物都宣告IPO失敗。

    深市首份半年報出爐 邁克生物上半年營收下降

    7月15日，深市首份半年報新鮮出爐，邁克生物（300463）披露2022年半年度報告。報告顯示，公司上半年實現(xiàn)營業(yè)收入17.82億元，同比下降9.11%；歸母凈利潤4.06億元，同比下降23.68%；基本每股收益0.6728元。

    對于業(yè)績下滑的具體原因，邁克生物公告稱主要是受新冠肺炎影響，宏觀經(jīng)濟下行壓力加大，導致產(chǎn)業(yè)鏈上下游供應端和消費端均存在復工復產(chǎn)困難問題。同時，隨著行業(yè)相關(guān)政策陸續(xù)出臺并實施，使得體外診斷產(chǎn)業(yè)的市場競爭格局也進一步加劇。

    逾400家公司上半年凈利潤或翻倍 能源行業(yè)爆發(fā)業(yè)績牛

    上半年煤炭等傳統(tǒng)能源價格維持高位帶來行業(yè)盈利繼續(xù)高增長，已發(fā)布的28份業(yè)績預告，只有4份預計上半年凈利潤將出現(xiàn)下滑。根據(jù)中信證券研究部煤炭行業(yè)組測算，重點公司按整體法計算，預計煤炭行業(yè)中報業(yè)績同比增長92%，二季度業(yè)績環(huán)比增長約29%。房地產(chǎn)、軟件信息服務業(yè)和農(nóng)副食品加工業(yè)業(yè)績則整體上差強人意，多家公司預計凈利潤出現(xiàn)下滑甚至由盈轉(zhuǎn)虧。其中，已發(fā)布業(yè)績預告的74家房地產(chǎn)上市公司中，超過八成預計上半年將由盈轉(zhuǎn)虧、業(yè)績下滑或者繼續(xù)虧損。

    不過，從股價表現(xiàn)和業(yè)績預告對比來看，電子行業(yè)的業(yè)績有可能超過市場預期。年初至今，31個申萬一級行業(yè)指數(shù)除煤炭外其余均出現(xiàn)回調(diào)，電子行業(yè)跌幅達28%。而目前已發(fā)布業(yè)績預告的111家上市公司中，有51家預計凈利潤將實現(xiàn)增長、扭虧。

    【上海證券報】

    千億MLF等量平價續(xù)做 意在穩(wěn)定市場預期

    最新一期“麻辣粉”延續(xù)等量平價續(xù)做模式。7月15日，央行開展1000億元中期借貸便利（MLF）操作，完全對沖到期量，中標利率為2.85%，維持前值不變。

    當前，國內(nèi)一攬子穩(wěn)增長政策效應陸續(xù)顯現(xiàn)，資金面延續(xù)寬松。在此背景下，MLF操作未現(xiàn)縮量，價格亦“按兵不動”，表明貨幣政策維持流動性充裕的態(tài)度沒有改變，也意味著現(xiàn)階段貨幣政策總體上進入觀察期。

    現(xiàn)金管理類理財產(chǎn)品 作別“T+0”贖回規(guī)則

    近期，招行的“招贏日日欣”“招贏開鑫寶”“招贏朝招金多元進取型”等多款現(xiàn)金管理類理財產(chǎn)品贖回規(guī)則發(fā)生調(diào)整，從“T+0”變成“T+1”。據(jù)了解，“T+1”后，若在0：00至15：30申購/贖回，“T+1”工作日起息/到賬；在15：30至24：00申購/贖回，“T+2”工作日起息/到賬，到賬時間大約是上午9點之前，如系統(tǒng)因通信原因或清算延遲等特殊情況，到賬時間或延遲，但不會超過當晚零時。

    招商銀行理財經(jīng)理透露，現(xiàn)階段該行正在忙著將存量“T+0”產(chǎn)品陸續(xù)遷移到“T+1”的系統(tǒng)。下一步將對“招贏日日盈”“尊享日日盈”進行改造。

    持續(xù)提升倉位 私募6月加倉汽車股

    該私募經(jīng)理的加倉操作并非孤例。華潤信托數(shù)據(jù)顯示，截至6月末，私募平均的股票倉位為67.51%，較5月底環(huán)比提高7個百分點。從行業(yè)配置看，私募大手筆加倉了汽車板塊。

    多位業(yè)內(nèi)人士表示，隨著經(jīng)濟逐步修復，A股下半年的結(jié)構(gòu)性機會將不斷涌現(xiàn)。但汽車板塊當前估值已經(jīng)不低，短期可能存在回調(diào)風險。

    【中國證券報】

    白酒業(yè)集中度提升 多因素支撐強勁增長

    數(shù)字化加速產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級、消費多元化特征明顯等，成為支撐白酒行業(yè)增長強勁的原因。“從產(chǎn)品端到渠道端再到消費端，數(shù)字化正在為白酒全產(chǎn)業(yè)賦能，加速白酒產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級進程。白酒消費特征正在由單一型向多元型轉(zhuǎn)變，新營銷場景、新服務體驗、新文化表達盛行。”中國酒業(yè)協(xié)會理事長宋書玉表示。

    頭部酒企數(shù)字化轉(zhuǎn)型的代表，當屬茅臺新電商平臺“i茅臺”。自3月31日上線試運行以來，“i茅臺”已運營超過百日，平臺注冊用戶數(shù)達到1900萬，每日預約申購用戶逾280萬，日活用戶近400萬，在平臺上銷售的茅臺酒類產(chǎn)品累計達到1232噸，實現(xiàn)營收46億元。

    線下觀影回暖 暑期檔助力電影市場加快復蘇

    近期，北京和上海陸續(xù)宣布恢復影院營業(yè)，進一步助力電影市場復蘇。7月14日，全國營業(yè)影院總數(shù)達到9891家，全國影院營業(yè)率為81.3%。7月9日，大部分城市的營業(yè)率基本已恢復到去年同期水平。在《人生大事》《侏羅紀世界3》《神探大戰(zhàn)》等多部影片的帶動下，暑期檔電影市場明顯回暖。

    燈塔專業(yè)版數(shù)據(jù)顯示，截至7月15日，今年暑期檔總票房（含預售）已突破33億元。隨著市場狀況改善，包括《獨行月球》在內(nèi)的多部重磅影片也“躍躍欲試”，有望在暑期檔登陸全國院線。

    首批權(quán)益基金二季報出爐 調(diào)倉跡象明顯

    7月15日，知名基金經(jīng)理中庚基金丘棟榮、匯豐晉信基金陸彬管理的基金2022年第二季度報告相繼出爐，加上此前披露的安信優(yōu)勢增長、長城新興產(chǎn)業(yè)靈活配置混合、長城久富核心成長混合等基金二季報，權(quán)益基金二季報“先頭部隊”已經(jīng)到來。

    綜合來看，已披露二季報的權(quán)益基金規(guī)模穩(wěn)健增長，大部分基金經(jīng)理仍然加倉新能源，調(diào)倉跡象明顯。展望后市，丘棟榮持續(xù)聚焦低估值價值股，其他多位基金經(jīng)理傾向于新能源等成長股。