本報(bào)記者 楊潔

    10月18日，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行、郵儲銀行等六家銀行均在官網(wǎng)更新了最新的存款掛牌利率，并于當(dāng)日起執(zhí)行。

    這是繼今年7月份后，國有大型商業(yè)銀行年內(nèi)第二次對存款掛牌利率進(jìn)行下調(diào)。接受《證券日報(bào)》記者采訪的專家表示，六家國有大型商業(yè)銀行下調(diào)存款利率是央行利率政策傳導(dǎo)機(jī)制有效運(yùn)行的體現(xiàn)，有利于穩(wěn)定商業(yè)銀行負(fù)債成本。同時也預(yù)示著新一輪銀行存款利率調(diào)降拉開序幕，后續(xù)中小銀行有望梯次跟進(jìn)。

    定期存款利率

    最高下調(diào)25個基點(diǎn)

    綜合六家銀行發(fā)布的人民幣存款掛牌利率來看，此次存款掛牌利率調(diào)整主要涉及零存整取、整存零取、存本取息等存款品種。工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行五家銀行存款掛牌利率調(diào)整后，3個月、6個月、1年期、2年期、3年期、5年期定期存款利率（整存整取）分別為0.8%、1%、1.1%、1.2%、1.5%、1.55%。郵儲銀行3個月、6個月、1年期、2年期、3年期、5年期定期存款利率（整存整取）為0.8%、1.01%、1.13%、1.2%、1.5%、1.55%。

    事實(shí)上，今年7月25日，六家國有大型商業(yè)銀行已對人民幣存款利率進(jìn)行過一次調(diào)整，彼時工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行、交通銀行調(diào)整后3個月、6個月、1年期、2年期、3年期、5年期定期存款利率（整存整取）分別為1.05%、1.25%、1.35%、1.45%、1.75%、1.8%。郵儲銀行調(diào)整后3個月、6個月、1年期、2年期、3年期、5年期定期存款利率（整存整取）為1.05%、1.26%、1.38%、1.45%、1.75%、1.8%。

    從10月18日的調(diào)降幅度來看，六家銀行存款利率下調(diào)幅度一致，上述不同期限的定期存款利率降幅最高為25個基點(diǎn)。

    此次存款利率下調(diào)實(shí)際上已在預(yù)期中。9月27日，中國人民銀行行長潘功勝在國新辦新聞發(fā)布會上表示，將降低中央銀行的政策利率，“預(yù)計(jì)本次政策利率調(diào)整之后，將會帶動中期借貸便利（MLF）利率下調(diào)大概在0.3個百分點(diǎn)，預(yù)期貸款市場報(bào)價利率（LPR）、存款利率等也將隨之下行0.2到0.25個百分點(diǎn)。”

    9月27日，中國人民銀行發(fā)布消息稱，為加大貨幣政策逆周期調(diào)節(jié)力度，支持經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長，公開市場7天期逆回購操作利率由此前的1.70%調(diào)整為1.50%。

    2022年4月份，中國人民銀行指導(dǎo)利率自律機(jī)制建立存款利率市場化調(diào)整機(jī)制，幫助金融機(jī)構(gòu)和市場更加適應(yīng)和習(xí)慣存款利率市場化調(diào)整。截至2024年10月18日，大型銀行已6次主動下調(diào)存款利率。

    預(yù)計(jì)中小銀行

    將跟進(jìn)調(diào)整

    國家金融監(jiān)督管理總局披露的數(shù)據(jù)顯示，今年二季度，商業(yè)銀行凈息差為1.54%，與一季度保持一致。

    “商業(yè)銀行合理調(diào)整存款利率，有助于緩解銀行整體負(fù)債成本和凈利差壓力，增強(qiáng)銀行盈利能力與經(jīng)營穩(wěn)健性，加上宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)步復(fù)蘇，銀行經(jīng)營提質(zhì)增效，利好市場對銀行發(fā)展預(yù)期。”光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華對《證券日報(bào)》記者表示。

    中國人民銀行發(fā)布的《2024年第二季度中國貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》提到，“目前，存款利率已主要由金融機(jī)構(gòu)自主調(diào)整，輔之以行業(yè)自律來保障理性有序競爭”。

    “近期，相關(guān)部委密集出臺了多項(xiàng)增量政策穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)增長，經(jīng)濟(jì)恢復(fù)過程中也將產(chǎn)生較多的融資等金融服務(wù)需求，需要商業(yè)銀行快速反應(yīng)提供相關(guān)的金融服務(wù)。”中國郵政儲蓄銀行研究員婁飛鵬表示，在這種情況下，預(yù)計(jì)這一輪存款利率下調(diào)在延續(xù)國有大行、全國性股份制銀行、區(qū)域中小銀行的順序依次推進(jìn)的同時，有可能各類銀行推進(jìn)的速度更快，甚至不排除各類銀行同步快速推進(jìn)的情況。

    “未來，商業(yè)銀行還將持續(xù)優(yōu)化負(fù)債管理，推動存款利率保持在相對合理水平，保障可持續(xù)經(jīng)營發(fā)展。”中國銀行研究院研究員李一帆對《證券日報(bào)》記者表示，一是合理設(shè)計(jì)各類存款產(chǎn)品的規(guī)模和結(jié)構(gòu)，積極把握存款活化機(jī)遇，壓降高成本存款比例；二是提高市場敏感性，有效運(yùn)用市場利率定價自律機(jī)制和存款利率市場化調(diào)整機(jī)制，綜合考慮經(jīng)濟(jì)形勢、存款成本、預(yù)期收益等因素，對不同存款產(chǎn)品的利率進(jìn)行動態(tài)差異化定價；三是倡導(dǎo)各級機(jī)構(gòu)發(fā)揮存款定價的主動性與靈活性，結(jié)合轄內(nèi)客戶實(shí)際和區(qū)域特點(diǎn)開展針對性營銷，避免高息攬儲等無序競爭；四是緊跟宏觀經(jīng)濟(jì)金融形勢和客戶需求，穩(wěn)妥審慎發(fā)展理財(cái)、托管、基金代銷、保險(xiǎn)代理等多元化中間業(yè)務(wù)，通過在多元化金融服務(wù)領(lǐng)域精耕細(xì)作，持續(xù)推動產(chǎn)品服務(wù)創(chuàng)新，挖掘更多增長點(diǎn)。