證券時報記者 張智博

    在經歷了4個月的下跌后，今年1月公募基金規模開啟回升步伐。中國證券投資基金業協會最新數據顯示，2023年1月，我國公募基金管理規模為27.25萬億元，環比提升4.68%，逼近2022年8月峰值；基金數量持續攀升，目前超過1.06萬只。

    五大板塊獲基金密集調研

    與此同時，基金公司參與調研的熱情也十分高漲。證券時報·數據寶統計，春節后至今，基金公司合計參與調研上市公司648家。

    行業上，以醫藥生物、電子、機械設備、電力設備和計算機調研上市公司數量居前，分別有92家、75家、73家、55家、55家獲基金公司調研。

    調研了多家醫藥生物上市公司的華夏基金看漲2023年醫藥板塊。其表示，結合估值、基本面以及市場因素等方面，醫藥板塊向上的確定性較高。在反彈過程中，板塊估值更加均衡，結構更加活躍，會呈現百花齊放現象。看好中藥、創新藥、高端醫療設備、醫療消費復蘇等細分方向機會。

    華鑫證券表示，2022年，電子景氣下行給半導體產業帶來巨大壓力，需求減弱疊加庫存高企導致供過于求。展望2023年，供給端上游資本開支有望明顯減弱，庫存逐步下降。需求端有望快速回升，疊加美國加息放緩，預計行業供需關系將顯著改善。判斷“投資底+庫存底+業績底”的三重周期底都將在2023年到來，行業迎來中長期投資機會。

    基金密集調研多家

    業績高增長上市公司

    數據寶統計，春節后至今，共計32家上市公司獲40家及以上基金公司調研。速凍食品龍頭安井食品高居榜首，共計86家基金參與調研；湯姆貓以77家基金調研次之；另有瀾起科技、蘇文電能、高測股份、杰華特和紐威數控調研基金家數為60家及以上。

    安井食品在調研過程中，主要回答了2022年業績表現較好的原因以及對2023年利潤率的展望等問題。公司表示，2022年通過穩健的原材料采購節奏、精細化的費用控制，實現了收入利潤的雙增長。隨著公眾消費意愿恢復，公司產能不斷優化、產能利用率維持較高水平，規模效應也是重要因素之一。

    業績上看，基金公司多關注業績有較大改善的上市公司。以快報數據或預告下限統計，高測股份凈利潤增幅居首，高達340.09%；瀾起科技、安井食品、海泰新光凈利潤增幅在50%以上。羅博特科、三超新材、溫氏股份、普源精電則扭虧為盈。

    高測股份回應了2023年金剛線產能規模、硅片價格下降對業務影響等經營性問題。公司認為2023年硅料及硅片價格將逐漸回歸理性，公司將通過轉化技術領先優勢為生產成本優勢，并落地產能來實現規模效益和整體盈利水平的提升。

    風格上看，基金公司較多關注具備科技屬性的成長型公司，包括國芯科技、杰華特等半導體芯片公司，以及漢中精機、匯川技術等機械設備公司。

    財信證券表示，A股市場存在明顯的日歷效應，科技成長型公司在第一季度表現較佳。

    基金密集調研上市公司

    市場表現強勢

    春節后至今，A股市場橫盤震蕩，滬指收漲0.07%，深成指收跌1.61%。基金密集調研上市公司股價整體跑贏大盤，平均上漲8.4%。云從科技-UW累計漲幅超65%，湯姆貓、天孚通信累計漲幅超50%。

    以基金2022年四季報口徑統計，云從科技-UW、湯姆貓沒有進入任何一家基金公司的前十大重倉股，天孚通信則獲得易方達、景順長城、博時等多家基金公司共同持有。