“跨境理財通”業(yè)務(wù)試點的啟動，為粵港澳大灣區(qū)居民個人跨境投資開辟了新通道。公募基金正積極備戰(zhàn)，挑選合格的基金產(chǎn)品，有意借助“跨境理財通”擴大客戶群體。

    跨境投資需求旺盛

    據(jù)業(yè)務(wù)試點安排，“跨境理財通”業(yè)務(wù)支持粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地及港澳居民個人跨境投資對方銀行銷售的合資格投資產(chǎn)品，按投資主體身份可分為“南向通”和“北向通”。其中，“北向通”跨境資金凈流入額上限和“南向通”跨境資金凈流出額上限均不超過“跨境理財通”業(yè)務(wù)試點總額度，目前總額度暫定為1500億元。“跨境理財通”業(yè)務(wù)試點對單個投資者實行額度管理，投資額度為100萬元。

    據(jù)奧緯咨詢與世界經(jīng)濟論壇近日聯(lián)合發(fā)布的報告，粵港澳大灣區(qū)投資者對新產(chǎn)品有強烈的投資意愿，近70%的粵港澳大灣區(qū)投資者傾向買賣跨境投資產(chǎn)品，首要目標(biāo)是分散風(fēng)險并長期持有，其次是提高投資回報。

    就“跨境理財通”，香港投資基金公會也對1036名內(nèi)地居民進行了訪問調(diào)查。結(jié)果顯示，95%的受訪者有興趣通過“跨境理財通”投資香港的基金產(chǎn)品，其主要目的是為了分散風(fēng)險及實現(xiàn)多元化投資組合。

    奧緯咨詢董事合伙人周之行表示，粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地投資者普遍擁有股票投資經(jīng)驗，但對境外金融產(chǎn)品欠缺了解。當(dāng)客戶擁有境外投資經(jīng)驗后，“跨境理財通”的資金量會明顯提升。“我國資產(chǎn)管理市場高速發(fā)展，尤其是粵港澳大灣區(qū)，經(jīng)濟發(fā)展?jié)摿薮螅袌鰴C遇可觀。”

    恒生前海基金表示，內(nèi)地居民個人財富的增長和積累，使得分散投資及多元化、國際化配置資產(chǎn)的需求日益增長。“跨境理財通”機制的落實，將為粵港澳大灣區(qū)居民管理財富提供更多元、更豐富的選擇。

    公募基金爭相布局

    值得注意的是，公募基金成為“跨境理財通”重要的投資品種之一，引得基金公司爭相籌備相關(guān)業(yè)務(wù)。

    據(jù)“跨境理財通”試點細(xì)則，“北向通”投資的公募基金產(chǎn)品風(fēng)險等級范圍限定為“R1”至“R3”級，屬于中低風(fēng)險產(chǎn)品。這意味著，只要公募基金管理人和代銷銀行對公募基金的風(fēng)險評定等級均在“R1”至“R3”風(fēng)險范圍內(nèi)，即使兩者評定的具體風(fēng)險等級不完全一致，也符合“北向通”投資產(chǎn)品要求。

    多家基金公司早已啟動產(chǎn)品布局，挑選以債券基金、“固收+”基金為主的中低風(fēng)險基金，以供大灣區(qū)居民投資。以恒生前海基金為例，該公司作為內(nèi)地首家港資控股的基金公司，自2020年下半年就著手備戰(zhàn)“跨境理財通”業(yè)務(wù)，希望挑選出符合條件的基金產(chǎn)品，納入“跨境理財通”的可投資范圍，在合作銀行上架銷售。

    恒生前海基金相關(guān)人士表示，符合標(biāo)準(zhǔn)的公募基金，可在“跨境理財通”機制下銷售給符合條件的港澳居民，這是全新的渠道，有利于擴大基金公司的銷售范圍，使得客戶群體更多元化，增加內(nèi)地基金公司在港澳市場的影響力，提高國際化水平。

    一位資深基金業(yè)人士還表示，公募基金是最受內(nèi)地居民歡迎的理財產(chǎn)品之一，風(fēng)險等級在“R1”至“R3”級的公募基金數(shù)量已超4900只，管理規(guī)模近10萬億元。其中，穩(wěn)健風(fēng)格的純債基金、攻守兼?zhèn)涞?ldquo;固收+”基金等產(chǎn)品都有可能逐步上線“跨境理財通”，這將為港澳居民提供優(yōu)質(zhì)的人民幣資產(chǎn)。