本報(bào)記者 朱寶琛

    5月15日啟幕，5月19日收官。為期五天的第四屆“5·19中小投資者保護(hù)宣傳周”活動(dòng)，通過視頻連線方式，“走進(jìn)”北京、天津、河北和深圳四地，與來自監(jiān)管機(jī)構(gòu)、行業(yè)協(xié)會(huì)、中介機(jī)構(gòu)、上市公司等不同領(lǐng)域的21位嘉賓，探討如何提升投資者保護(hù)的有效性，未來如何發(fā)力……

    監(jiān)管部門

    壓實(shí)主體責(zé)任和“沉下去”兩手抓

    投資者保護(hù)與法律制度、企業(yè)發(fā)展、社會(huì)環(huán)境等息息相關(guān)，與證券發(fā)行、市場(chǎng)交易、稽查執(zhí)法等環(huán)節(jié)唇齒相連。

    怎么做？北京證監(jiān)局黨委委員、副局長(zhǎng)余輝給出的答案是：構(gòu)建了一套行之有效的投資者保護(hù)體系。

    他舉例，在壓實(shí)機(jī)構(gòu)主體責(zé)任方面，2021年對(duì)轄區(qū)證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)開展現(xiàn)場(chǎng)檢查49家次，對(duì)7家機(jī)構(gòu)、10名責(zé)任人采取監(jiān)管措施。對(duì)私募基金開展大規(guī)模風(fēng)險(xiǎn)排查1547家次，單獨(dú)或聯(lián)合各區(qū)對(duì)500余家私募機(jī)構(gòu)開展專項(xiàng)檢查，對(duì)35家私募機(jī)構(gòu)采取行政監(jiān)管措施，對(duì)51家私募機(jī)構(gòu)出具監(jiān)管提示函。

    在嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為方面，2021年查辦信息披露違規(guī)、內(nèi)幕交易、市場(chǎng)操縱等各類案件36件。全年作出行政處罰決定書32份，罰沒款金額6533萬元；市場(chǎng)禁入決定書5份，市場(chǎng)禁入8名當(dāng)事人，其中2人處以終身禁入。

    壓實(shí)各方責(zé)任，打擊違法違規(guī)行為，是貫徹“大投保”理念的其中一個(gè)發(fā)力點(diǎn)。而“沉下去”則是做好投保工作的另一個(gè)發(fā)力點(diǎn)。

    天津證監(jiān)局黨委委員、副局長(zhǎng)王新寧分享了一個(gè)案例：2021年，天津證監(jiān)局推動(dòng)天津市政府將投資者教育工作納入本市重點(diǎn)工作，牽頭市有關(guān)部門在全市組織開展社區(qū)網(wǎng)格化投資者教育活動(dòng)，各個(gè)講師下沉社區(qū)，面對(duì)面帶動(dòng)和影響廣大群眾學(xué)習(xí)金融知識(shí)、警惕投資風(fēng)險(xiǎn)。

    效果是看得見的：目前已累計(jì)走進(jìn)200多個(gè)社區(qū)，覆蓋全市16個(gè)區(qū)，惠及上萬名居民和社區(qū)網(wǎng)格員，引起廣大群眾強(qiáng)烈反響，起到了良好的投資者教育效果。

    河北證監(jiān)局聯(lián)合地方政府相關(guān)部門，以石家莊、唐山、廊坊三地為試點(diǎn)，面向社區(qū)中老年人組織“證券期貨知識(shí)進(jìn)社區(qū)”活動(dòng)；選取100個(gè)村落，覆蓋轄區(qū)11個(gè)地市，開展證券期貨防非知識(shí)進(jìn)百村入萬戶活動(dòng)。

    “這些活動(dòng)覆蓋面廣，針對(duì)性強(qiáng)，反響良好，參與活動(dòng)的社區(qū)和投資者送來感謝信和錦旗，感謝‘進(jìn)社區(qū)’活動(dòng)幫助社區(qū)居民強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，免于上當(dāng)受騙。”河北證監(jiān)局黨委委員、紀(jì)委書記劉振平說。

    行業(yè)協(xié)會(huì)

    常規(guī)動(dòng)作與創(chuàng)新動(dòng)作“一個(gè)都不能少”

    推動(dòng)上市公司召開業(yè)績(jī)說明會(huì)、組織中小投資者走進(jìn)上市公司、“摸底”上市公司、做好行業(yè)糾紛調(diào)解……各地的上市公司協(xié)會(huì)、證券期貨業(yè)協(xié)會(huì)，在投資者保護(hù)方面既有常規(guī)動(dòng)作，也不乏一些創(chuàng)新動(dòng)作，做到“一個(gè)都不能少”。

    業(yè)績(jī)說明會(huì)是上市公司傳遞價(jià)值、投資者發(fā)現(xiàn)價(jià)值的橋梁，是檢驗(yàn)上市公司投資者關(guān)系管理的試金石。

    天津上市公司協(xié)會(huì)專職副會(huì)長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)劉俊峰介紹，轄區(qū)上市已連續(xù)8年舉辦網(wǎng)上集體接待日專項(xiàng)活動(dòng)，形成投資者與上市公司常態(tài)化溝通聯(lián)絡(luò)機(jī)制，進(jìn)一步增強(qiáng)上市公司信息披露透明度。

    北京上市公司協(xié)會(huì)則對(duì)轄區(qū)內(nèi)上市公司進(jìn)行了“摸底”。據(jù)北京上市公司協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)余興喜介紹，2021年在推進(jìn)“五類上市公司”召開年度業(yè)績(jī)說明會(huì)方面，協(xié)會(huì)在對(duì)匯總摸底調(diào)查數(shù)據(jù)進(jìn)行了分析研究后，形成了《北京上市公司業(yè)績(jī)說明會(huì)調(diào)查摸底情況報(bào)告》，對(duì)轄區(qū)上市公司召開業(yè)績(jī)說明會(huì)情況進(jìn)行了分析并提出相關(guān)建議意見。

    互動(dòng)交流，有利于投資者了解一下上市公司，加深上市公司與投資者的相互信任。

    河北省上市公司協(xié)會(huì)副會(huì)長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)田學(xué)棟介紹，2021年協(xié)會(huì)利用“約調(diào)研”平臺(tái)組織河北7家上市公司，與投資者進(jìn)行線上交流，進(jìn)一步搭建了河北上市公司與投資者之間的高效溝通平臺(tái)。

    除了線上交流，面對(duì)面近距離的溝通同樣重要。就像天津上市公司協(xié)會(huì)組織的中小投資者走進(jìn)上市公司活動(dòng)，已經(jīng)連續(xù)開展了17年，切實(shí)維護(hù)了中小投資者知情權(quán)。

    做好行業(yè)糾紛調(diào)解，有利于維護(hù)投資者的合法權(quán)益。河北省證券期貨業(yè)協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)姚新戰(zhàn)用一組數(shù)據(jù)進(jìn)行了說明：河北省證券期貨業(yè)協(xié)會(huì)共受理行業(yè)糾紛調(diào)解案件90件，其中，調(diào)解成功49件，和解金額共420余萬元。同時(shí)，2021年完成河北轄區(qū)首單證券期貨類糾紛調(diào)解協(xié)議的司法確認(rèn)工作。

    中介機(jī)構(gòu)

    守好投資者進(jìn)入市場(chǎng)的“第一道防線”

    作為資本市場(chǎng)參與主體之一，證券公司發(fā)揮好“守門人”作用，對(duì)投資者保護(hù)尤為重要。怎么做？中信建投證券執(zhí)委會(huì)委員、合規(guī)總監(jiān)丁建強(qiáng)認(rèn)為，提升投資者權(quán)益保護(hù)的有效性，需要投教機(jī)構(gòu)多方傾聽市場(chǎng)聲音，多關(guān)注市場(chǎng)熱點(diǎn)，以解決供給側(cè)和需求側(cè)之間的不對(duì)稱問題。

    渤海證券財(cái)富管理副總裁陶林認(rèn)為，作為投資者和融資者間的橋梁，一方面，券商要充分發(fā)揮自身中介功能，發(fā)現(xiàn)并幫助創(chuàng)新型優(yōu)質(zhì)企業(yè)，真正做到服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)；另一方面，發(fā)揮好“守門人”作用，嚴(yán)格落實(shí)新證券法，切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益。通過有效落實(shí)適當(dāng)性管理，守好投資者進(jìn)入資本市場(chǎng)的“第一道防線”。

    第一創(chuàng)業(yè)證券董事會(huì)秘書屈婳認(rèn)為，券商要更高效地做好投資者保護(hù)工作，要堅(jiān)守合規(guī)底線；要強(qiáng)化投行執(zhí)業(yè)能力建設(shè)，加強(qiáng)行業(yè)研究能力，提高價(jià)值發(fā)現(xiàn)和發(fā)行定價(jià)能力。此外，不僅要在發(fā)行上市過程中勤勉盡責(zé)，上市后的持續(xù)督導(dǎo)也必須落到實(shí)處。

    財(cái)達(dá)證券副總經(jīng)理桂洋洋對(duì)“多措并舉切實(shí)履行資本市場(chǎng)‘看門人’職責(zé)”給出了努力的方向：夯實(shí)自身專業(yè)能力，全面提升公司實(shí)力，從根本上做好投資者保護(hù)工作；全面增強(qiáng)合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理能力，引導(dǎo)投資者樹立理性投資、價(jià)值投資、長(zhǎng)期投資的理財(cái)觀念；堅(jiān)持投資者保護(hù)教育與客戶服務(wù)工作相融合，以科技創(chuàng)新手段開展多形式投教活動(dòng)，全方位為廣大投資者提供金融服務(wù)。

    屈婳在公司提升投資者保護(hù)有效性方面給出的努力方向包括，保持公司戰(zhàn)略定力，不盲目跟風(fēng)、追市場(chǎng)熱點(diǎn)，有效控制經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，努力提升經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和經(jīng)營(yíng)能力；持續(xù)完善公司治理，不斷提升規(guī)范運(yùn)作水平。

    上市公司

    用良好回報(bào)提升投資者獲得感

    作為與投資者有直接關(guān)系的上市公司，在投資者保護(hù)方面，具有相當(dāng)程度的發(fā)言權(quán)。

    首創(chuàng)環(huán)保董事會(huì)秘書邵麗表示，對(duì)于上市公司而言，公司治理、信息披露和投資者關(guān)系管理都是保證投資者權(quán)益的重要手段，這三方面是需要上市公司繼續(xù)發(fā)力的。

    中環(huán)股份董事會(huì)秘書秦世龍認(rèn)為，從公司經(jīng)驗(yàn)來看，高質(zhì)量發(fā)展主業(yè)是投資者保護(hù)工作的第一要?jiǎng)?wù)。上市公司應(yīng)通過高質(zhì)量發(fā)展，回報(bào)投資者。

    “良好回報(bào)是提升投資者獲得感的重要體現(xiàn)，建議投資者多關(guān)注公司的基本面和未來的發(fā)展情況。”邵麗稱。

    對(duì)于回報(bào)投資者，晶澳科技董事會(huì)秘書武廷棟表示，自2019年11月底重組上市以來，2020年實(shí)施年度權(quán)益分紅派息方案，派發(fā)現(xiàn)金紅利3.19億元。

    “未來公司會(huì)積極響應(yīng)國(guó)家監(jiān)管部門要求，積極為股東現(xiàn)金分紅，共享企業(yè)發(fā)展紅利。”武廷棟說。

    邵麗表示，自2000年上市以來，首創(chuàng)環(huán)保已連續(xù)實(shí)施現(xiàn)金分紅21次，累計(jì)現(xiàn)金分紅74.05億元，分紅率為51.45%。

    立中集團(tuán)副總裁、董事會(huì)秘書李志國(guó)稱，公司自2015年上市以來，每年度都按照公司章程中利潤(rùn)分配政策進(jìn)行權(quán)益分派。隨著公司資源整合、內(nèi)增外延，產(chǎn)業(yè)的不斷擴(kuò)大，公司將加大分紅比例，回饋廣大投資者。

    秦世龍表示，基于公司當(dāng)前穩(wěn)定的經(jīng)營(yíng)情況以及良好的發(fā)展前景，在符合利潤(rùn)分配原則，保證公司正常經(jīng)營(yíng)和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的前提下，中環(huán)股份以2021年12月31日公司總股本32.32億股為基數(shù)，擬向全體股東每10股派發(fā)現(xiàn)金人民幣1.10元（含稅），合計(jì)派發(fā)現(xiàn)金3.55億元。