證券時報記者 朱凱

    9月4日，由中證中小投資者服務中心和中國期貨業協會作為輪值主辦單位，中國證券業協會、中國上市公司協會、中國證券投資基金業協會共同舉辦，上海市虹口區人民政府特別支持的第三屆中小投資者服務論壇以線上方式舉行。

    全國人大財經委副主任委員劉新華表示，今年3月1日，新修訂的證券法正式實施，作為資本市場的根本大法，新證券法直擊資本市場焦點難點問題，在市場基本運行制度、投資者合法權益保護、法律責任等方面進行了創新與完善，對我國資本市場的健康穩定發展具有重要意義。

    劉新華認為，新證券法的實施為資本市場健康發展提供了法律保障。新證券法進一步完善了資本市場參與主體基本行為準則及責任義務，對各個方面和環節出現的不適應市場發展的法律表述作出了與時俱進的調整，為改善資本市場生態環境發揮了引領作用。隨著資本市場在金融體系和國民經濟中的重要性日益提高，加強資本市場基礎制度特別是法律制度建設已成為新時代的新要求。

    他指出，新證券法創新了投資者保護的體制機制。強化了資本市場投資者保護理念，對資本市場公平有序運行具有直接的指導作用；加強了投資者保護事前預防與事后救濟的聯接。首次在法律層面建立了投資者適當性管理制度，突出了對投資者的事前保護。完善了資本市場多元化糾紛解決機制，確保調解、仲裁、訴訟有效銜接，同時建立先行賠付、代表人訴訟等制度。探索實施行政和解制度，為投資者維權提供多重路徑；提升了資本市場違法違規懲戒力度。新證券法強化對投資者知情權、投票權、補償權等基本權利的保護，歸納投資者合法權益侵害行為的模式、類型及構成要件，明確責任，通過大幅增加對證券違法行為的處罰力度、完善證券違法刑事責任和民事賠償責任、強化證券市場禁入制度、建立誠信檔案規定等，顯著提高了違法違規綜合成本，嚴厲打擊懲治違法行為。

    劉新華強調，在進一步發揮新證券法的綜合效能上，一是應盡快推進公司法、刑法修改，建立起與新證券法相配套的法律體系，在法律層級形成有效合力，增強新證券法實施效果。二是不斷提升監管的綜合執法力。進一步完善違法資金查處、證券凍結、查封制度等執法手段的具體實施流程。加大行政處罰的精準性，把上市公司實際控制人作為監管重點。提升執法人員適用法律、依法行政的能力和水平，強化廉潔執法。三是持續提高市場主體法律責任。強化發行人和上市公司的信息披露義務、違法違規責任以及法人治理規范，完善退市制度。加大對證券公司的監管力度，壓實承銷商的核查責任，并將責任落實直接責任人員。要強化投資者個人參與市場活動的法律責任和道德責任，細化法律紅線及處罰責任。