證監(jiān)會通報2017年度案件辦理情況 稽查20起典型違法案例

    2017年，稽查部門受理各類違法違規(guī)有效線索625件，交易監(jiān)控發(fā)現(xiàn)的異常線索占70%，全年新啟動調(diào)查478起，啟動調(diào)查率76%；立案調(diào)查312起，立案率65%。全年集中部署4個批次專項執(zhí)法行動共54起典型案件，重點(diǎn)打擊財務(wù)造假、爆炒次新股、利用高送轉(zhuǎn)非法交易、私募亂象等市場典型違法行為。全年新增重大案件90起，同比增長一倍。全年辦結(jié)立案案件335起，同比增長43%；其中，移交行政處罰部門審理303起，移送公安機(jī)關(guān)涉嫌犯罪案件和線索31起。此外，全年還新增涉外協(xié)查案件157起，較前三年平均數(shù)量增長15%。累計對491名涉案人員申請采取限制出境措施，依法凍結(jié)涉案資金1.55億元。

    總體看，傳統(tǒng)違法案件占比依然較高，操縱市場案件數(shù)量減少，老鼠倉得到有效遏制。2017年，虛假陳述、操縱市場、內(nèi)幕交易等三大類傳統(tǒng)違法案件合計立案203件，占全部立案案件的65%，仍是主要違法類型。針對"靠消息炒股"的市場突出問題，稽查部門加大打擊力度，全年新增內(nèi)幕交易立案101件，占新增立案案件的32%，同比增長54%。隨著打擊資管從業(yè)人員背信、利益輸送等違法違規(guī)力度的增強(qiáng)......[詳細(xì)]

編造傳播虛假信息案件頻發(fā) 證監(jiān)會嚴(yán)密盯防嚴(yán)肅查處

    中國證監(jiān)會新聞發(fā)言人高莉在昨日召開的例行新聞發(fā)布會上，通報了證監(jiān)會查處編造傳播證券期貨虛假信息案件的情況。她介紹，近年來惡意編造監(jiān)管動向甚至監(jiān)管政策的明顯增多，相關(guān)案件比重達(dá)到75%，虛假信息的傳播路徑也由前幾年的"廣場式"公開散布為主，轉(zhuǎn)變?yōu)?茶坊式"社交網(wǎng)絡(luò)集聚、傳播后轉(zhuǎn)公開為主。

    來自證監(jiān)會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2016年以來，證監(jiān)會共立案稽查編造傳播證券期貨虛假信息類案件7起，作出行政處罰11起，作出行政處罰事先告知2起，移送公安機(jī)關(guān)采取治安管理處罰措施2起。 高莉表示，資本市場受信息驅(qū)動，信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，傳播及時、公平、有序是公眾公司正常運(yùn)營、投資者科學(xué)決策、監(jiān)管信號準(zhǔn)確傳導(dǎo)的重要基礎(chǔ)。近兩年來，市場主體多元化特征與信息傳播網(wǎng)絡(luò)化趨勢相互疊加，編造傳播虛假信息、擾亂證券期貨市場秩序的情況時有發(fā)生，社會影響十分惡劣。從虛假信息的類型看，隨著監(jiān)管執(zhí)法力度加大，惡意編造監(jiān)管動向甚至監(jiān)管政策的明顯增多，相關(guān)案件比重達(dá)到75%.......[詳細(xì)]

證監(jiān)會：積極推動新三板市場監(jiān)管條例出臺

    統(tǒng)計顯示，2016年以來，證監(jiān)會稽查部門受理新三板市場各類違法違規(guī)有效線索51件，組織調(diào)查42件，調(diào)查啟動率82%；依法立案33起，立案率79%。從案件類型看，信息披露違法違規(guī)、濫用持股優(yōu)勢單獨(dú)或合謀操縱市場比重最大。稽查部門對29起違規(guī)披露、8起操縱市場案件進(jìn)行了深入調(diào)查，占該領(lǐng)域同期啟動調(diào)查數(shù)量的88%。從違法主體看，掛牌企業(yè)大股東和實(shí)際控制人、做市商涉案最多。近兩年，證監(jiān)會已經(jīng)對9起案件做出行政處罰，其中違規(guī)披露8起、操縱市場1起。另有21起案件已經(jīng)調(diào)查終結(jié)并進(jìn)入審理程序。

    高莉表示，這些案件顯示，一是財務(wù)造假隱患大。有的掛牌企業(yè)通過虛開增值稅發(fā)票、偽造金融票證人為制造收入相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益持續(xù)流入假象，虛增利潤1.5億元。二是串通欺詐問題多。有的掛牌企業(yè)與做市商合謀，為了以目標(biāo)價格增發(fā)股票，利用資金優(yōu)勢約定交易，操控利好消息披露節(jié)奏拉抬股價。三是頂風(fēng)作案動機(jī)雜。有的掛牌企業(yè)實(shí)際控制人為了高價減持通過高杠桿配資成立資管計劃，大額對倒誘騙他人接盤......[詳細(xì)]

虛假信息傳播向期貨市場蔓延 證監(jiān)會加大執(zhí)法力度

    1月19日，證監(jiān)會通報了查處編造傳播證券期貨虛假信息案件情況，2017年，證監(jiān)會先后對上海有色金屬交易中心有限公司和陸某宏編造傳播虛假信息、同花順網(wǎng)絡(luò)傳播誤導(dǎo)性信息、曾某雄編造傳播期貨市場虛假信息等案件進(jìn)行了嚴(yán)肅查處，將馬某超（無業(yè)）編造傳播"中紀(jì)委凌晨重大指示，A股相關(guān)負(fù)責(zé)人員受全面調(diào)查"虛假信息行為移交公安機(jī)關(guān)采取治安處罰措施。

    相關(guān)案件顯示，從虛假信息的類型看，隨著監(jiān)管執(zhí)法力度加大，惡意編造監(jiān)管動向甚至監(jiān)管政策的明顯增多，相關(guān)案件比重達(dá)到75%，甚至出現(xiàn)為牟取私利編造監(jiān)管機(jī)構(gòu)將調(diào)查"做空勢力"的謊言。從涉及的市場領(lǐng)域看，虛假信息的編造傳播已經(jīng)不限于證券市場，開始向期貨市場蔓延。有關(guān)人員以上海有色金屬交易中心有限公司、"中國蛋品流通協(xié)會"等所謂期貨行業(yè)組織的名義編造傳播虛假信息，嚴(yán)重影響"滬鎳1601合約"、"JD1609合約"等期貨合約價格。從違法主體上看，個別媒體、自媒體工作人員為吸引眼球?qū)掖巫靼福罱?年此類人員涉案數(shù)量占到此類案件總量的71%，應(yīng)當(dāng)引起各類媒體及其從業(yè)人員的充分警醒.......[詳細(xì)]

（一）鮮言操控上市公司炮制"1001項奇葩議案"暨操縱多倫股份等系列案件——對挑戰(zhàn)法律底線者徹查嚴(yán)處

    本案系證監(jiān)會對上市公司實(shí)際控制人挑戰(zhàn)法律底線、屢次實(shí)施違法違規(guī)行為進(jìn)行徹查嚴(yán)處的標(biāo)桿案件。2017年1月4日晚，廣西慧球科技股份有限公司（簡稱慧球科技）1001項"奇葩議案"通過網(wǎng)絡(luò)非正常披露，將多個重大政治問題當(dāng)作炒作噱頭，挑戰(zhàn)監(jiān)管權(quán)威，踐踏法律底線，敗壞社會公德，影響惡劣。證監(jiān)會聯(lián)合相關(guān)部門成立專案組，查實(shí)慧球科技實(shí)際控制人鮮言指使董秘炮制并通過非法渠.......[詳細(xì)]

（二）九好集團(tuán)財務(wù)造假及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)未勤勉盡責(zé)案——亮劍"忽悠式"重組、對市場中介"頂格"處罰

    本案系證監(jiān)會依法全面從嚴(yán)打擊"忽悠式"重組、遏制"有毒"資產(chǎn)污染市場，警示中介機(jī)構(gòu)勤勉盡責(zé)的典型案件。2016年5月，浙江九好辦公服務(wù)集團(tuán)有限公司（簡稱九好集團(tuán)）為了重組上市，與上市公司鞍重股份聯(lián)手進(jìn)行"忽悠式"重組，通過各種手段虛增巨額收入和銀行存款。審計機(jī)構(gòu)利安達(dá)會計師事務(wù)所、法律服務(wù)機(jī)構(gòu)天元律師事務(wù)所、評估機(jī)構(gòu)中聯(lián)資產(chǎn)評估集團(tuán)有限公司、獨(dú)立財務(wù)顧問西南證券及其從業(yè)人員未勤勉盡責(zé)，出具專業(yè)意見存在虛假記載.......[詳細(xì)]

（三）山東墨龍?zhí)摷訇愂黾皩?shí)際控制人精準(zhǔn)減持案——上市公司業(yè)績"變臉"、實(shí)際控制人父子提前避損

    本案系上市公司實(shí)際控制人濫用信息優(yōu)勢和控股地位，虛假陳述、內(nèi)幕交易、違規(guī)減持等多項違法行為交織復(fù)合的典型案例。2016年10月山東墨龍石油機(jī)械股份有限公司（簡稱山東墨龍）公告三季度盈利800余萬元并預(yù)計全年盈利。2017年2月修正稱，預(yù)計2016年全年虧損4.8億至6.3億元，業(yè)績"變臉"引發(fā)市場質(zhì)疑。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，2015年以來，山東墨龍通過虛增售價、少計成本等手法連續(xù)兩年將季報、半年報"扭虧為盈".......[詳細(xì)]

（四）寶利國際違規(guī)披露案——首次對上市公司自愿性信息披露過程中的違法行為做出認(rèn)定處罰

    本案系證監(jiān)會對上市公司自愿性信息披露過程中涉嫌違法違規(guī)進(jìn)行處罰的首起案件。江蘇寶利國際投資股份有限公司（簡稱寶利國際）在2015年1至8月連續(xù)發(fā)布5項對外投資公告。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，寶利國際在主動披露上述事項后，后續(xù)并未就上述投資公告事宜簽訂具體協(xié)議，在相關(guān)業(yè)務(wù)明確終止的情況下未依法披露重大進(jìn)展。證監(jiān)會認(rèn)定，寶利國際濫用自愿披露方式做選擇性披露，隱瞞負(fù)面信息，營造公司積極拓展海外業(yè)務(wù)且捷報頻傳的假象，嚴(yán)重誤導(dǎo)投資者。2017年6月，證監(jiān)會依法對寶利國際及相關(guān)責(zé)任人員予以處罰。自愿性信息披露可能觸發(fā)后續(xù)的強(qiáng)制披露義務(wù)，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)確保信息披露的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整.......[詳細(xì)]

（八）弘高創(chuàng)意實(shí)際控制人甄建濤違規(guī)交易本公司股票案——利用"高送轉(zhuǎn)"信息從事內(nèi)幕交易被移送公安

    本案是一起典型的上市公司實(shí)際控制人利用"高送轉(zhuǎn)"信息從事內(nèi)幕交易的案件，涉案人員目前已被公安機(jī)關(guān)依法采取刑事強(qiáng)制措施。2016年2月北京弘高創(chuàng)意建筑設(shè)計股份有限公司公告"高送轉(zhuǎn)"內(nèi)幕信息前，公司實(shí)際控制人甄建濤授意員工使用保潔員等4人名義新開立賬戶，突擊轉(zhuǎn)入資金買入本公司股票......[詳細(xì)]

（九）李一男內(nèi)幕交易華中數(shù)控股票案——知名企業(yè)高管內(nèi)幕交易獲刑

    本案系一起"裙帶化"特征明顯的內(nèi)幕交易案件。2014年4月中旬，華為原副總裁、時任北京牛電科技有限責(zé)任公司董事長李一男從武漢華中數(shù)控股份有限公司總裁李某濤處獲知華中數(shù)控重大資產(chǎn)重組的內(nèi)幕信息，隨即借用他人賬戶大量買入"華中數(shù)控"股票，并暗示其妹妹同期買入部分"華中數(shù)控"股票，兩人獲利700余萬......[詳細(xì)]

（十）周繼和內(nèi)幕交易江泉實(shí)業(yè)股票案——行政刑事密切銜接，法網(wǎng)恢恢疏而不漏

    本案系行政執(zhí)法與刑事司法有機(jī)協(xié)同、密切銜接的一起典型案件。2014年4月至6月，張健業(yè)為山東江泉實(shí)業(yè)股份有限公司（簡稱江泉實(shí)業(yè)）居間介紹并購重組方，期間內(nèi)幕交易"江泉實(shí)業(yè)"股票，并將相關(guān)內(nèi)幕信息傳遞給其大學(xué)老師周繼和。周繼和在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)買入"江泉實(shí)業(yè)"股票，獲利1264余萬元........[詳細(xì)]

（十一）劉敏等人內(nèi)幕交易蘇州高新股票案——公職人員及其親屬涉嫌內(nèi)幕交易"窩案"

    本案系近年來一起國家機(jī)關(guān)、國有企事業(yè)單位工作人員利用國資控股上市公司重組信息從事內(nèi)幕交易的典型案件。2015年4月至7月，時任蘇州市高新區(qū)管委會國資辦主任的劉敏參與了蘇州新區(qū)高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)股份有限公司（簡稱蘇州高新）收購蘇州創(chuàng)投的相關(guān)工作。重組信息公開前，劉敏與其妹劉英、與蘇州高新區(qū)財政局工作人員張永寧，合謀提前買入"蘇州高新"股票........[詳細(xì)]

（十二）太平洋資管投資經(jīng)理李雪"老鼠倉"案——情節(jié)特別嚴(yán)重獲刑五年六個月

    本案是一起保險資管投資經(jīng)理從事"老鼠倉"犯罪的典型案件。2009年2月28日至2012年5月17日，時任太平洋資管公司權(quán)益投資部經(jīng)理李雪利用職務(wù)便利獲取的股票交易等未公開信息，與其管理的保險投資組合賬戶趨同交易，趨同交易品種達(dá)到70%以上，涉及73只股票，累計成交金額7.66億余元，非法獲利428萬余元......[詳細(xì)]

（十三）私募基金投資顧問吳剛涉嫌"老鼠倉"案——規(guī)范私募機(jī)構(gòu)從業(yè)人員守法合規(guī)

    本案系私募基金從業(yè)人員利用因職務(wù)便利掌握的基金投資信息從事"老鼠倉"的典型案件。2015年1月21日至10月23日，時任"招商匯智之喜馬拉雅集合資產(chǎn)管理計劃"投資顧問的吳剛，負(fù)責(zé)投資決策以及具體下單操作，知悉相關(guān)交易信息，在上述資管計劃趨同買入"東阿阿膠"等16只股票的同時，趨同交易相同的股票，獲利948萬元，吳剛按約定提取業(yè)績報酬......[詳細(xì)]

（十四）馬永威等人操縱福達(dá)股份股票案——嚴(yán)查"快進(jìn)快出"手法操縱小市值股票

    本案系一起以"快進(jìn)快出"手法操縱小市值股票的惡性案件。2016年第二季度以來，"福達(dá)股份"等小市值概念股出現(xiàn)連續(xù)多日放量上漲后斷崖式下跌的異常走勢。根據(jù)交易所監(jiān)控線索，稽查人員迅速出擊，查明馬永威、曹勇等人控制使用38個江浙閩地區(qū)的個人及資管計劃賬戶，動用2.9億元資金，底部吸籌、邊建倉邊拉升........[詳細(xì)]

（十五）蝶彩資產(chǎn)、謝風(fēng)華與闕文斌合謀操縱恒康醫(yī)療股票案——上市公司與私募內(nèi)外勾結(jié)，以市值管理之名行操縱市場之實(shí)

    本案系上市公司實(shí)際控制人與私募機(jī)構(gòu)內(nèi)外勾結(jié)講故事、造熱點(diǎn)、炒股價的一起典型案件。恒康醫(yī)療集團(tuán)股份有限公司（簡稱恒康醫(yī)療）實(shí)際控制人闕文彬為實(shí)現(xiàn)高價減持股票的目的，與蝶彩資產(chǎn)實(shí)際控制人謝風(fēng)華合謀實(shí)施信息操縱。雙方約定"管理"股價的目標(biāo)和利益分配比例，合謀設(shè)立資管產(chǎn)品參與交易........[詳細(xì)]

（十六）廖國沛操縱15只股票價格案——持續(xù)打擊新型短線操縱

    本案是一起以"封漲停"為欺詐特征，制造交易活躍假象，誘騙投資者跟風(fēng)買入的新型短線操縱案。2014年1月至2016年6月，廖國沛控制本人及親友名下的28個證券賬戶，通過以大單連續(xù)交易封漲停、虛假申報并封漲停、盤中拉抬并封漲停等手法，先后操縱"桐君閣"、"通程控股"等15只股票，影響股票收盤價格和交易量，并于次日反向賣出獲利共計2716萬元......[詳細(xì)]

操縱期貨合約價格 "逼倉者"被罰又獲刑

    近期，中國證監(jiān)會公布了兩起操縱期貨價格典型案例：一起是姜為操縱"甲醇1501"期貨合約案，這是全國首例操縱商品期貨合約價格刑事案件。案件主角姜為被中國證監(jiān)會依法處以100萬元罰款、采取終身期貨市場禁入措施；2016年12月26日，法庭一審判決姜為犯操縱期貨市場罪，判處有期徒刑兩年六個月，并處罰金100萬元。 另一起是陶暘、傅湘南操縱"膠合板1502"期貨合約案......[詳細(xì)]

（十七）同花順傳播誤導(dǎo)性信息案——財經(jīng)網(wǎng)站信息審核失職導(dǎo)致謠言傳播

    本案系一起新型的網(wǎng)絡(luò)媒體傳播誤導(dǎo)性信息案件。2017年7月5日下午，互聯(lián)網(wǎng)出現(xiàn)題為"傳復(fù)星集團(tuán)董事長失聯(lián)，交易所11復(fù)星債與10復(fù)星債大跌"的信息，被多家網(wǎng)站轉(zhuǎn)載。次日，復(fù)星集團(tuán)控股或參股的境內(nèi)外數(shù)家上市公司股價大跌，引發(fā)上證醫(yī)藥指數(shù)下跌0.95%......[詳細(xì)]

（十八）上海有色金屬交易中心編造并傳播期貨市場虛假信息案——未經(jīng)核實(shí)公開轉(zhuǎn)發(fā)微信群內(nèi)虛假信息遭罰

    本案系證監(jiān)會查處的一起編造并傳播期貨市場虛假信息的典型案件。2015年11月25日，上海有色金屬交易中心有限公司（簡稱有色中心）總經(jīng)理助理陸敏宏在微信群中看到"金川集團(tuán)股份有限公司向國務(wù)院和證監(jiān)會狀告惡意做空鎳的勢力"的信息，在核實(shí)無果、明知可能虛假的情況下，仍安排在有色中心網(wǎng)站上公開發(fā)布，經(jīng)多家網(wǎng)站轉(zhuǎn)載后廣泛傳播，當(dāng)日滬鎳1601價格漲幅5.99%......[詳細(xì)]

（十九）穗富投資違法違規(guī)案——私募機(jī)構(gòu)屢觸監(jiān)管紅線被處罰

    本案系私募機(jī)構(gòu)缺乏合規(guī)經(jīng)營理念、屢次從事違規(guī)交易被罰的典型案例。2014年9月，作為上市公司深圳中國農(nóng)大科技股份有限公司非公開發(fā)行股份的提案方，廣州穗富投資管理有限公司（簡稱穗富投資）在內(nèi)幕信息公開前，利用其擔(dān)任投資顧問的4個資產(chǎn)管理計劃賬戶內(nèi)幕交易"國農(nóng)科技"，獲利330余萬元。2014年10月，穗富投資超比例持有"同大股份"未披露。2014年10月至2015年9月，穗富投資先后利用旗下資管賬戶或信托產(chǎn)品賬戶，操縱"寧波富邦"、"國光股份"等7只股票。2016年以來，證監(jiān)會對上述3起案件陸續(xù)作出行政處罰。為有效遏制私募基金領(lǐng)域違法違規(guī)的多發(fā)態(tài)勢，證監(jiān)會專門部署2017年第四批專項執(zhí)法行動，規(guī)范私募領(lǐng)域市場秩序，促進(jìn)私募基金行業(yè)健康有序發(fā)展。........[詳細(xì)]

（二十）林慶義違規(guī)買賣股票案——證券從業(yè)人員炒股罰款過億

    本案系近年來證監(jiān)會查處的一起持續(xù)時間較長、獲利金額巨大的證券從業(yè)人員違規(guī)買賣股票案。林慶義于2001年5月至2009年7月先后任職于南方證券、中投證券。2004年7月9日至2009年6月8日，林慶義借助其朋友姜某的賬戶進(jìn)行證券交易，累計買賣股票154只，買入金額累計50億元，累計獲利7000萬元。2017年6月，證監(jiān)會依法決定沒收林慶義違法所得并處一倍罰款，合計罰沒款達(dá)1.41億元。從業(yè)人員炒股可能伴生內(nèi)幕交易、利益輸送等違法違規(guī)行為，破壞市場信心，證監(jiān)會將依法嚴(yán)肅處理。......[詳細(xì)]